Hiện nay, trái phiếu là một kênh đầu tư hấp dẫn đối với nhiều nhà đầu tư lựa chọn. Lý do chính là trái phiếu có thể thu được lợi nhuận ổn định lâu dài và giảm thiểu rủi ro. Tuy nhiên, kênh đầu tư này lại mang đến nhiều rủi ro đối với những người không hiểu rõ. Do đó, đầu tư trái phiếu cần phải học và hiểu rõ trái phiếu là gì? Tất nhiên để đầu tư trái phiếu thành công cũng cần có chiến lược cụ thể. Vậy đầu tư trái phiếu là gì? Cũng như tìm hiểu các chiến lược đầu tư trái phiếu. Để giúp bạn hoàn thành thành công trong kênh đầu tư này.
Mục lục
Trái phiếu là gì?
Theo khoản 3 Điều 4 Luật Chứng khoán 2019, trái phiếu là loại chứng khoán xác nhận quyền và lợi ích hợp pháp của người sở hữu đối với một phần nợ của tổ chức phát hành.
Trái phiếu là loại chứng khoán xác nhận nghĩa vụ nợ của doanh nghiệp hoặc chính phủ với người nắm giữ.
Trong số các loại chứng khoán, trái phiếu là loại xác nhận nghĩa vụ nợ của đơn vị phát hành (doanh nghiệp hoặc chính phủ) với người nắm giữ trái phiếu (người cho vay) với một khoản tiền với một lãi suất cố định trong một thời gian xác định.
Đơn vị phát hành trái phiếu phải trả lợi tức cho người sở hữu trái phiếu và hoàn trả khoản tiền vay khi trái phiếu đáo hạn.
Đầu tư trái phiếu là gì?
Đầu tư trái phiếu là cách mà nhà đầu tư tham gia vào thị trường chứng khoán. Và lực chọn mua trái phiếu trong danh mục đầu tư của mình. Với mục tiêu kiếm được lợi nhuận thông qua việc nhận thu nhập của trái phiếu được gọi là lợi tức.
Nhà đầu tư sẽ trở thành người cho vay, cho người phát hành trái phiếu có thể là chính phủ hoặc doanh nghiệp.
Trái phiếu thường được xem là một kênh đầu tư an toàn hơn so với các loại chứng khoán khác. Chủ yếu vì khoản thu nhập thụ động cố định và lâu dài ngay.
Ngoài ra, có 2 cách chơi trái phiếu. Đó là đầu tư trực tiếp từ người phát hành và đầu tư gián tiếp thông qua các quỹ đầu tư trên thị trường. Cách chơi trái phiếu sẽ phụ thuộc vào nhu cầu và kiến thức đầu tư của mỗi người.
Chiến lược đầu tư trái phiếu
Để giảm thiểu rủi ro khi đầu tư vào trái phiếu, việc lựa chọn chiến lược đầu tư phù hợp là vô cùng quan trọng. Dưới đây là 4 chiến lược đầu tư trái phiếu hiệu quả mà các nhà đầu tư thường áp dụng.
1. Chiến lược đầu tư thụ động
Đây là chiến lược đơn giản nhất. Nó thích hợp cho những người mới bắt đầu hoặc những người không muốn dành nhiều thời gian theo dõi thị trường. Trong chiến lược này, bạn sẽ mua trái phiếu và giữ chúng cho đến khi đáo hạn. Không quan tâm đến những biến động ngắn hạn của thị trường. Về bản chất, trái phiếu có thể dự đoán được và một nhà đầu tư thụ động đang tìm cách kiếm được lợi nhuận tối đa. Không phải lo lắng về xu hướng lãi suất trong tương lai và giá trị trái phiếu.
Toàn bộ số tiền lãi được nhận khi trái phiếu đáo hạn. Đây là một cách tuyệt vời để đảm bảo sự ổn định của thu nhập trong thời kỳ khủng hoảng tài chính. Nó loại bỏ tất cả các loại chi phí, bao gồm cả chi phí giao dịch.
Thang trái phiếu là một trong những chiến lược đầu tư thụ động phổ biến nhất. Thang trái phiếu là một chiến lược đầu tư liên quan đến việc mua trái phiếu với các ngày đáo hạn khác nhau. Trong thời điểm lãi suất hạ xuống thấp hơn, chiến lược này sẽ giúp nhà đầu tư tránh chốt lợi nhuận ở mức kém hiệu quả trong một thời gian dài.
2. Chiến lược chỉ số trái phiếu
Chiến lược chỉ số trái phiếu là thiết kế một danh mục đầu tư sao cho kết quả đầu tư phù hợp. Phù hợp với kết quả đầu tư của một chỉ số trái phiếu nào đó.
Mặc dù chiến lược này mang một số đặc điểm giống với chiến lược mua và giữ thụ động. Nhưng nó có một số tính linh hoạt. Giống như theo dõi một chỉ số thị trường chứng khoán cụ thể, danh mục đầu tư trái phiếu có thể được cấu trúc. Để bắt chước bất kỳ chỉ số trái phiếu nào được công bố.
Hiểu theo cách đơn giản, chiến lược chỉ số trái phiếu là chiến lược cố gắng bắt chước kết quả đầu tư của chỉ số trái phiếu được cho trước.
3. Chiến lược trung hòa rủi ro
Chiến lược trung hòa rủi ro có các đặc điểm của cả chiến lược chủ động và thụ động. Đây là một chiến lược tinh vi hơn, yêu cầu phải tính toán kỹ lưỡng để đảm bảo rằng danh mục trái phiếu của bạn sẽ không bị ảnh hưởng bởi các biến động của lãi suất.
Khoảng thời gian đầu tư của nhà đầu tư phù hợp với thời hạn của danh mục đầu tư. Để giúp khoản đầu tư không bị ảnh hưởng bởi mọi rủi ro lãi suất.
Chiến lược này tập trung vào việc đạt được mức lợi nhuận mong muốn. Bằng cách đầu tư với mục tiêu kiếm được một khoản tiền nhất định vào cuối một khoảng thời gian nhất định.
4. Chiến lược đầu tư chủ động
Mục tiêu của quản lý tích cực là tối đa hóa tổng lợi nhuận. Cùng với cơ hội tăng lợi nhuận đi kèm với rủi ro gia tăng. Một số ví dụ về phong cách hoạt động. Bao gồm dự đoán lãi suất, thời gian, định giá, khai thác chênh lệch giá và nhiều kịch bản lãi suất.
Tiền đề cơ bản của tất cả các chiến lược chủ động là nhà đầu tư sẵn sàng đặt cược vào tương lai. Thay vì chấp nhận mức lợi nhuận thấp hơn mà chiến lược thụ động mang lại.
Những thông tin về trái phiếu là gì và chiến lược đầu tư trái phiếu bên trên đã giúp bạn có cái nhìn tổng quát hơn về lĩnh vực này. Tuy nhiên, bất kỳ chiến lược đầu tư nào đều có lợi ích và nhược điểm của nó. Hy vọng bạn đã có thể chọn được cho mình chiến lược đầu tư trái phiếu phù hợp.
Câu hỏi thường gặp
Trái phiếu là loại chứng khoán xác nhận nghĩa vụ nợ của doanh nghiệp hoặc chính phủ với người nắm giữ.
Đầu tư trái phiếu là cách mà nhà đầu tư tham gia vào thị trường chứng khoán và lực chọn mua trái phiếu trong danh mục đầu tư của mình. Với mục tiêu kiếm được lợi nhuận thông qua việc nhận thu nhập của trái phiếu được gọi là lợi tức.
Tùy thuộc vào loại trái phiếu và người phát hành, mức độ an toàn có thể khác nhau. Trái phiếu chính phủ thường được coi là có rủi ro thấp. Trong khi trái phiếu doanh nghiệp có thể có rủi ro cao hơn.
bài viết liên quan
- Cổ phiếu là gì? Những kiến thức cơ bản về cổ phiếu mà nhà đầu tư cần biết
- Trái phiếu doanh nghiệp (Corporate bond) là gì? Sự khác biệt giữa trái phiếu doanh nghiệp và trái phiếu chính phủ
- Những rủi ro trái phiếu lớn cần lưu ý khi đầu tư
Nguồn: Investopedia
Đọc thêm: Giáo dục